インデックスファンドはいつ買っても高値掴みにはならないのか?
過去の暴落局面、暴騰局面を例に検証
インデックスファンドは、長期的な視点で見れば相場が上昇しているため、高値掴みのリスクが少ないとされています。
しかし、本当にいつ買っても安心なのでしょうか?
今回は、過去の暴落局面と暴騰局面を例に検証し、インデックスファンドの特性を探ります。
インデックスファンドとは?
インデックスファンドは、特定の指数(例えばS&P 500や日経平均株価)に連動する投資信託です。
市場全体のパフォーマンスに依存するため、個別株のリスクを分散し、長期的に安定したリターンを期待できます。
過去の暴落局面
1987年のブラックマンデー:
- 背景: 1987年10月19日、ダウ平均株価は一日で22.6%下落しました。
- 影響: インデックスファンドも大幅に値を下げましたが、その後数年で元の水準を回復し、さらに上昇しました。
- 結論: 短期的には大きな損失を被りましたが、長期的には回復し、利益を得られました。
2008年のリーマンショック:
- 背景: リーマンブラザーズの破綻により、世界的な金融危機が発生しました。
- 影響: S&P 500は約50%下落しました。
- 結論: 多くの投資家が恐怖に駆られ売却しましたが、その後市場は回復し、2020年代にかけて史上最高値を更新しました。
過去の暴騰局面
1990年代のITバブル:
- 背景: インターネット関連株の過剰評価により、NASDAQが急騰しました。
- 影響: 2000年のバブル崩壊により、NASDAQは約78%下落しました。
- 結論: バブル期に高値で購入した場合、短期的に大きな損失を被りましたが、長期的に保有し続けた投資家は最終的に回復し、利益を得ました。
2020年のコロナショック後の急騰:
- 背景: コロナウイルスのパンデミックによる一時的な市場の大幅下落の後、政府の大規模な経済対策により市場は急速に回復しました。
- 影響: S&P 500は短期間で急上昇し、史上最高値を更新しました。
- 結論: 下落時に購入した投資家は大きな利益を得ましたが、急騰後に購入した投資家も長期的には利益を享受できる可能性が高いです。
いつ買っても良い理由
ドルコスト平均法: 定期的に一定額を投資することで、購入価格の平均化を図り、高値掴みのリスクを減少させます。
長期的な上昇トレンド: 歴史的に見て、株式市場は長期的には成長しています。これにより、一時的な下落があっても最終的には回復し、上昇します。
分散投資: インデックスファンドは市場全体に投資するため、個別銘柄のリスクを分散します。これにより、特定の銘柄の急落リスクを軽減できます。
まとめ
インデックスファンドは、長期的に見れば相場が上昇しているため、いつ購入しても高値掴みのリスクが少ないといえます。
過去の暴落局面や暴騰局面を乗り越えた実績を持ち、ドルコスト平均法を活用することで、
投資リスクをさらに軽減できます。投資を始めるタイミングを気にするよりも、
早く始めて長期的に継続することが、成功への鍵となります。